做金融市场的“学生”

北京是一个拥有漫长冬季的城市,2006年的春节已经成为美好的记忆,但春天的脚步似乎还有点慢.就如同拥有14万亿规模的人民币储蓄存款,在沉寂和迷茫中,还没有找到出路一样.对不熟悉的事物不要贸然接触,尤其是在金钱的问题上,这句话当然无可厚非.但是从另外一个角度来说,这反而成为了阻止大家主动学习金融知识、通过投资金融产品来实现资产保值和增值的最大心理障碍.

何为保值增值呢?年初的100元,到了年末还是100元,这就是“保值”吗?年初的100元,通过购买银行的1年期定期存款产品,到了年末增加到了101.8元（按照2.25%的年存款利率,除去20%的个人所得税计算）,这就是“增值”吗?从表面上的数字看似乎如此,但是千万不要忽略“金钱的购买价值”,这个比“名义上”的价值更有意义.假设过去一年的通货膨胀率是2%,也就是说年初100元的东西,到了年末会涨到102元.那么,这件东西年初的时候,手里的100元刚好可以买得起.如果年初的时候没有买,而是将这100元做了银行的1年期定期存款,到了年末,虽然得到了1.8元的利息收益,但是却买不起已经涨到102元的东西了.以上的例子很简单也很深刻,我们从中可以知道金钱价值的深层含义.

近期中国人民银行公布了2005年四季度的货币政策执行报告,其中对于2006年的通货膨胀做了预期,基本是在3%.也就是说,在2006年如果金钱本身数量的增长达不到3%,则手里的钱就是在“缩水”.目前,银行一年期的定期存款利率是1.8%（税后）,显然低于3%的预期通货膨胀率,即使是5年期的定期存款,每年的税后利率才2.88%.因此,我们有必要为自己的资金寻找更好的出路.

客观地说,国内的金融市场还处于发展阶段,还有不成熟、不完善的地方,但是整个市场创新和前进的步伐都很大,新的金融投资产品不断展现在我们眼前.仅基金产品,我们就有200多只可供选择.但是金融投资产品同金融市场一样,都是有波动的,可能取得的高收益是要建立在承担相应投资风险的前提下.中国人还有一个普遍的特点就是喜欢自己参与到决策的过程中,对于越来越需要专业知识的金融市场,缺乏认识和研究的老百姓自然就没有什么可以选择的余地了.除了银行储蓄、凭证式国债和投资本金有很高保证的货币型基金外,其他相应的高风险高收益产品自然也无法进入大家的备选视野.

金融市场日新月异,金融产品创新层出不穷,但同时隐含的金融风险也越来越大.就拿人民币汇率来说,以前是实行固定汇率制,大家不用担心人民币对外币的价值.但如今人民币汇率制度放宽了,有外汇使用需求的人们就必须要关注人民币的汇率趋势,对自己的币种选择和使用多“关心”.国内基金市场近几年来的飞速发展更是让大家“应接不暇”,如何在“琳琅满目”的200多只基金中挑选到适合自己的产品,这也不是一件简单的事情.

客观的金融环境已经形成了一种压力,要求我们主动了解和学习一些金融常识和金融产品,增强自己对金融市场的敏感性和对金融产品的挑选能力.俗话说,市场上没有不好的产品,只有不适合自己的产品.看来,为了让自己辛苦挣来的钱能够保值、增值,我们有必要虚心地做一名金融市场的“学生”.